作為中國養老保險體系「第三支柱」的重要制度設計，一項可能影響中國人後半生的重要政策——個人養老金制度，2024年12月15日起在全國範圍內實施。
個人養老金是指政府政策支持、個人自願參加、市場化運營、實現養老保險補充功能的制度。個人養老金實行個人賬戶制，繳費完全由參加人個人承擔，每年繳費上限為12000元（人民幣，下同），繳納的資金由個人自主選擇購買符合規定的儲蓄存款、理財產品、商業養老保險、公募基金等金融產品，封閉運行，享受稅收優惠政策。
目前，基本養老保險是中國民眾退休後生活的基本保障；企業年金和職業年金是養老第二支柱；個人養老金則可視作有益的第三支柱。如果再算上養老保險須強制搭配的住房公積金，官方推出的養老保險體系可謂是品種繁多、越來越複雜。
其中，公共養老金（包括職工社保和居民社保）是最主要的養老金來源，覆蓋了近10億人。公開資料顯示，隨著支出壓力的日益增大，其替代率已降至45%，低於國際勞工組織設定的55%警戒線水平。隨著人口老齡化的加劇，中國社會保障體系的壓力不斷增大，因此，出台個人養老金制度有其一定的合理性。
據最新公開的數據顯示，兩年來，個人養老金制度已吸引了超過6000萬人開戶。然而，儘管開戶人數眾多，但實繳實投情況遠不及預期，開戶熱、繳存冷，尤其對年輕人吸引力低。
收入較高的人群，因稅收優惠，對繳存個人養老金意願相對較強。但收入不那麼高的年輕人，尤其對稅前月收入不超過8000元的群體，個人養老金吸引力不大。相關數據顯示，90後的平均年薪主要集中在6萬至13萬元之間。較低的收入，在個稅起徵點基礎上加上專項扣除等，交不了多少個稅。每年存滿12000元個人養老金額度，很多年輕人實際上也難以享受到相應的稅收優惠。
另外，從觀念上看，年輕人的日常生活開銷、贍養父母及撫養子女等即時財務需求往往優先于養老規劃。但個人養老金賬戶要求賬戶封閉運行，封閉期長達數十年，缺乏應急退出機制，只有達到退休年齡時、喪失勞動能力等情形才能領取，一定程度上也影響了開戶繳存的意願。
值得一提的是，近年來，靈活就業人員數量不斷增加，靈活就業人口規模龐大。
據中國國家統計局數據顯示，截至2021年底，中國靈活就業人員已經達到2億人左右，其中，外賣騎手達千萬人規模，行業平台主播及相關從業人員也高達160多萬人。據2023年阿里研究院的預測，2036年中國新型靈活就業者可能達到4億人的規模。
這部分年輕勞動者收入不穩定、流動性強，參加基本養老保險意願都不足，漏保、脫保、斷保等現象突出，遑論企業年金和職業年金，繳納個人養老金更是天方夜譚！
從更深層次來說，隨著城市化進程的加速和人口老齡化的加劇，中國的房價、教育費用、醫療費用等生活成本不斷攀升，年輕一代面臨著前所未有的經濟和社會壓力，低收入、高物價、高支出的生活成本無法讓他們有餘款去儲蓄和投資，導致他們對退休前景感到愈發不確定。
年輕人都開始反思所謂的社會保障體系的可持續性了，而管理者卻在不斷地創新、加碼養老金制度，這種創新是否能讓民眾廣泛地接受？是否能促使整個社會進步和體制改革？人們拭目而待。
