衛生用品公司樂舒適(Softcare)上月底提交香港上市申請,市場資訊機構IFR報道,該公司計劃集資2億至3億美元(約15.6億至23.4億港元),中金、中信証券及廣發証券為保薦人。樂舒適專注於非洲、拉美、中亞等地快速發展新興市場,總部位於阿聯酋杜拜。
主打品牌Softcare
樂舒適為森大集團的一部份,主要從事製造嬰兒紙尿褲、嬰兒拉拉褲、衛生巾和濕巾等嬰兒及女性衛生用品,擁有核心品牌Softcare,以及Veesper、Maya、Cuettie及 Clincleer等品牌。按2023年銷量計算,該公司在非洲的嬰兒紙尿褲市場和衛生巾市場均排名第一,市場份額分別為20%和14%。
大股東為中國商人
根據其初步招股書顯示,該企去年首9個月收入3.3億美元,按年升7.2%,當中75.3%收入來自嬰兒紙尿褲;盈利7440.3萬美元,大增64.2%;毛利率35.4%,升2.4個百分點。樂舒適董事長、非執行董事沈延昌及其配偶楊艷娟在上市前持股近66.4%。
該公司於2009年在加納推出Softcare嬰兒紙尿褲,並自2018年起在非洲開始建設生產設施,截至去年9月底,在非洲8個不同的國家設有8家生產工廠。該公司核心市場為非洲,業務已於2020年擴展至拉丁美洲,並於2024年擴展至中亞地區。
集資用於擴產能及收購
樂舒適是次上市集資所得將用作擴大整體產能及升級生產線;於2025年至2029年用作營銷及推廣活動;戰略收購衛生用品行業的業務;升級的CRM系統;於2025年至2029年聘用知名管理諮詢公司對新市場及新產品進行分析;營運資金及一般公司用途。
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